前阵子我在电脑前面翻自己账户的结算单，翻的是去年到今年九月的记录，想看看这一年多折腾下来手续费到底交了多少。翻到第三页的时候我停住了，有一笔棉纱的开仓手续费比我印象里多了几毛钱。我印象里棉纱手续费是1块钱，可结算单上写着1块多。
就这几毛钱的差价，我花了一个下午去查。
先说我怎么弄明白手续费的。我专门去郑州商品交易所官网查了一下，交易所收的那部分是按手数固定收的。棉纱610到709这些合约，开仓1块，平今0。短纤610到709，开仓2块，平今0。这个数我算了好几遍，没算错。
那我结算单上多出来的那几毛钱是怎么回事？后来我拿着单子去问了我的客户经理，他是我初中同学，说话不绕弯子。他告诉我，交易所收的归交易所收，期货公司还要在交易所的基础上加收一部分。他给我的是加一分钱的标准，也就是交易所收1块，我这边总共出1块零1分。另外还有一个投资者保障基金，按成交金额的亿分之七扣，这个数额小到基本可以忽略。
这下算是解开了我的疑惑。我把这个计算方式套到棉纱和短纤上挨个算了一遍，都对上了。现在我能明确知道自己的手续费是怎么来的，不再是一笔糊涂账。
保证金是一次性的，手续费是每笔都要交的。
棉纱610这个合约，保证金比例30%，现价22205，交易单位5吨，算下来一手保证金33307块左右。这个数不低。但棉纱611往后，保证金比例就降到15%了。按611现价22100算，22100乘5再乘15%，一手16575块左右。612是21795乘5乘15%，16346块上下。701到709也都在一万六到一万六千六这个区间晃。
短纤的保证金就低多了。610合约保证金20%，现价9122，交易单位5吨，9122乘5乘20%，一手9122块。但611开始保证金比例直接降到7%。按611现价8758算，8758乘5乘7%，一手3065块左右。612是8500乘5乘7%，2975块。701往后更便宜，现价从8274一路往下走，保证金一手也就两千七到两千九之间。709合约现价7608，7608乘5乘7%，2662块左右。
我把这些数挨个对着自己的结算单看，发现每笔总是多出那么几分钱到几毛钱。一开始以为是四舍五入，后来问客户经理才知道，期货公司要在交易所收的基础上再加一部分。他给我的价是加一分。加一分和加一毛，做十手就差出一块钱，做一百手差十块。频率高了，这钱就不是小数目。
还有个投资者保障基金，按成交金额的亿分之七收。这个钱很少，一手就几厘，但它在账上确实存在。我翻结算单的时候看到过这个条目，金额小到几乎可以忽略，但说明平台有没有把它列清楚，能看出这家平台账目做得多细。
平台之间的差别，落到这三笔钱上。保证金加几个点、手续费加多少、保障基金怎么算，这三笔钱加起来，就是一家平台的实际成本。反正扣多少就是多少。
棉纱和短纤放在一起看，手续费都便宜，棉纱1块，短纤2块，平今都免。真正拉开差距的是保证金。棉纱611之后一手要一万六多，短纤611之后一手三千块都不到。同样是做一手，占用资金差了五倍多。
这个差别在账面上看得很清楚。棉纱701保证金16365块，短纤701保证金2895块。中间差了一万三千多。手续费倒是都低，棉纱701开仓1块零1分，短纤701开仓2块零1分，加一分之后也就这个数。
我翻结算单的时候还发现，棉纱610这个合约挺特殊。保证金30%，一手要三万三千多，跟其他月份完全不是一个量级。我猜是因为这个合约离交割近，交易所把保证金提上去了。611开始就恢复正常，15%。短纤610也是，保证金20%，一手九千多，611开始降到7%，一手三千出头。
所以看保证金不能光看品种，还得看具体月份。同一个棉纱，610和611差了将近一倍。同一个短纤，610和611差了快三倍。我一开始没注意这个，光看品种名就以为所有月份一个样，结果算下来差这么多。
现在我把这些数据都存在一个表里，每次开仓前扫一眼。棉纱611到709，保证金一万六多，手续费1块。短纤611到709，保证金两千七到三千一，手续费2块。平今都免。这些数盘面一变就不准了，但大概就是这么个量级。